Quando è stato piantato il seme della corruzione? Nel caso di Infernal Affairs la risposta è scritta col sangue. 1991, il giovane Ming uccide il capo della famiglia Ngai. L'assassinio scatena tersioni che potrebbero sfociare in una guerra tra gang per il potere. Intanto la polizia, capeggiata dagli ufficiali Wong e Luk, tiene sotto controllo la situazione con le sue talpe. Fra queste c'è anche il giovane Yan...